重塑千禧年代 第371節(jié)
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至于上市之后跌不跌破發(fā)行價(jià),那是市場的事,是你公司的事,和我承銷商有什么關(guān)系? 也比如,投資機(jī)構(gòu)在這個(gè)過程中的深度參與,認(rèn)籌、定價(jià)、分銷。 方卓在詳細(xì)研究上市路演的情況時(shí)幾乎是立即敏銳的注意到了這一點(diǎn),這種機(jī)構(gòu)方的參與、對定價(jià)的影響天然就是…… 鄉(xiāng)紳的錢如數(shù)奉還,百姓的錢三七分帳。 值得一提,美國sec的注冊制是對申報(bào)文件的全面性、準(zhǔn)確性、真實(shí)性和及時(shí)性作出形式審查,而不對發(fā)行人的資質(zhì)進(jìn)行實(shí)質(zhì)性審核和價(jià)值判斷,股票的好壞全部交給市場判斷。 即,買股票的自己小心。 如此背景之下的機(jī)構(gòu)方,彼此之間有著很強(qiáng)的影響力。 一場路演,大機(jī)構(gòu)發(fā)出疑問,發(fā)行方完美解答,大機(jī)構(gòu)激賞認(rèn)可,參與機(jī)構(gòu)紛紛認(rèn)籌。 這都不是等股票上市再認(rèn)籌,就是路演后即下單,下單之后等來配售,最后再把到手的份額賣給不同地區(qū)的小機(jī)構(gòu)或者公眾投資人。 方卓很喜歡這個(gè)流程。 所以,當(dāng)他看到老四家和老四家的朋友們便發(fā)自內(nèi)心的欣喜,這和前面香港、新加坡有些莫名其妙的路演不同,這才特么是計(jì)劃之內(nèi)的場面啊。 老四家有冰芯的考量,老四家的朋友們能受老四家的影響,待到路演時(shí)刻又會把這種影響擴(kuò)散出去,這簡直就像是玩杠桿一樣的令人激動(dòng)。 誰愿意給索尼打什么特么的電話??? 誰愿意不斷的和一群投資人合影留念啊? 那些都應(yīng)該是常規(guī)性的流程階段,都應(yīng)該是熟悉路演現(xiàn)場的熱身內(nèi)容。 紐約這里才是路演的核心后半程,才是符合這個(gè)詞匯真諦的考驗(yàn)之所在。 當(dāng)然,公司總裁不是騙子,易科的業(yè)務(wù)也很優(yōu)秀,正是這種實(shí)打?qū)嵉膬?yōu)秀才吸引著投資機(jī)構(gòu)的熱情,些許場外因素只是錦上添花罷了。 這是方卓的心里話,他就是習(xí)慣性的追求場外更好而已。 12月13日上午,易科和高盛上午的見面會擴(kuò)展為小型路演。 陳輝耀是流著汗的簡述整個(gè)項(xiàng)目,也盡量言簡意賅的匯報(bào)了前兩站路演的情況。 當(dāng)他坐下瞧見眾人臉上的笑容,整個(gè)人從里到外都松了一口氣,列席的這諸位,真的是閉著眼睛跳槽都是極好的一家。 也正是瞧見這些笑容,陳輝耀才忽然品出一些不對味,這場面好像有些大,方總的人脈好像過于超出想象了! 隨著陳輝耀的匯報(bào)結(jié)束,方卓又禮貌性的說了幾句,隨后便到了用餐時(shí)間。 這時(shí),把位置選在時(shí)代華納中心的好處就顯露出來,這里足夠氣派,足夠撐起任何一家機(jī)構(gòu)的審視,比起一個(gè)東方鄉(xiāng)巴佬所講述全球業(yè)務(wù)布局的故事,顯然還是通俗認(rèn)知中的資本家形象更受機(jī)構(gòu)們的歡迎。 午餐的氣氛相當(dāng)輕松融洽,連高盛的彼得副總裁也極其自然的放下姿態(tài),輕聲細(xì)語的和易科方總解釋上午的紐約交通是多么糟糕,他坐在車?yán)锸嵌嗝吹男募比绶佟?/br> 方卓還是喜歡彼得之前桀驁不馴的樣子,但出于商業(yè)立場,如此識趣的處理當(dāng)然是彼此之間利益的最大化。 雖然這是方卓第一次上市,可他不是沒有能和眾人聊起來的話題。 當(dāng)他說起sec對收購新浪時(shí)的審查,當(dāng)他說起miga基金因謹(jǐn)慎而提前對石油期貨的收手,好幾家機(jī)構(gòu)都聽得津津有味,愈發(fā)覺得這個(gè)年輕的東方人有同類的氣息。 午餐尾聲,高盛也就順勢定下今晚便開啟紐約的路演,一個(gè)下午的時(shí)間足夠大機(jī)構(gòu)們通知更多的中小機(jī)構(gòu)。 下午時(shí)分,上午簡短的會議得以延續(xù),高盛和易科團(tuán)隊(duì)都有成員發(fā)言,先為大機(jī)構(gòu)們介紹更為細(xì)致的情況。 其中,香港和新加坡因?yàn)榭偛脗€(gè)人魅力而引起的強(qiáng)烈反響讓不少人暗暗點(diǎn)頭,方總這樣玩弄規(guī)則又有能力的人是再好不過的合作者了。 下午會議只到三點(diǎn)半就結(jié)束,總裁、首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家、副總裁這群人都需要很好的休息才能在晚上好好的加班捧場。 方卓一一歡送,每個(gè)人都有或長或短的交流才放他們離開。 隨后,他也沒閑著,又給國內(nèi)的同素異形體打電話聊了一番,詢問他們那個(gè)層面的溝通是達(dá)到了一個(gè)什么樣的效果。 要說這dcm的康納還是實(shí)在人,當(dāng)初人家第一個(gè)投進(jìn)來,現(xiàn)在又是dcm呼朋喚友的請來眾多知名機(jī)構(gòu),這簡直令人暖心。 傍晚時(shí)分,方卓被助理提醒,簡單過目了一遍長虹在川省的報(bào)道,對尋求法律幫助的倪潤峰有了個(gè)初步判斷,反正安良商會一直在默默的注意著apex公司和它的董事長,其他的事就等老倪能來再說。 一直到晚上七點(diǎn)鐘路演開始前,方卓幾乎都沒停下來為美國第一站的登場做準(zhǔn)備。 只是,當(dāng)他真正開始這一段,所有的情況都是超出預(yù)料的簡單。 方卓:易科不僅僅是提供電子消費(fèi)產(chǎn)品,還提供這個(gè)世界上最好的音樂解決方案,易科是一家科技公司。 德銀:對耶! 方卓:我們的業(yè)務(wù)不光在美國,也在中國有著廣闊的空間,尤其中國的在線音樂消費(fèi)有待開拓,我們的對手還無力競爭。 dcm:好耶! 方卓:電子消費(fèi)產(chǎn)品在未來數(shù)年是高速增長期,易科將享受最多的紅利。 idg:歐耶! 方卓:我們易科上市募集的資金將立即有助于歐洲市場的開拓,這將會大幅度提高我們的營收,我們的股票會是一支優(yōu)質(zhì)股票,當(dāng)前的價(jià)格區(qū)間仍舊有上漲空間。 機(jī)構(gòu)們:買耶! 一場氣氛熱烈又效果極佳且難度超出意料的紐約路演推介會結(jié)束了。 方卓站在臺上,一度分不清下面到底有多少是自己人,又忐忑于到底會有多少機(jī)構(gòu)愿意認(rèn)籌股票,畢竟,連他都覺得這氣氛有點(diǎn)太假了。 然而,高盛方面給出一個(gè)很好的評估反饋,也就是,機(jī)構(gòu)們是真買真上真認(rèn)?。?/br> 方卓站在紐約的地界,學(xué)習(xí)著資本的嘴臉,忽然有種東西方式的融會貫通。 這叫什么? 這叫工夫在詩外??! 第222章 三生有幸 “小虞,我在臺上的時(shí)候臉紅了嗎?” “燈太閃,看不清?!?/br> “這些idg、德銀的人真能嚯嚯啊,那個(gè)首席經(jīng)濟(jì)學(xué)家叫什么尼亞的……” “拉沃尼亞。” “對對,那個(gè)拉沃尼亞引經(jīng)據(jù)典的侃侃而談,又拿什么數(shù)據(jù)分析,又說什么模型預(yù)測,我要也是臺下的那些機(jī)構(gòu),真的分辨不出來他的意圖,太狗了?!?/br> 虞紅給了個(gè)深深的凝視:“不都是你串聯(lián)的么?” 方卓連連搖頭,否認(rèn)道:“我之前都不認(rèn)識他們,就是通過國內(nèi)來喊人捧場,昨天前前后后也沒私底下溝通,這哪能叫串聯(lián),只能說彼此的默契,啊不,只能說他們對這種玩法太輕車熟路?!?/br> 易科總裁難得謙虛,昨晚的路演結(jié)束后他有一個(gè)人復(fù)盤這場簡單的推介,得出一個(gè)幾家機(jī)構(gòu)如此下場的分析,這些總裁欣然應(yīng)約,完全就是老玩家老演員了。 美股這兩年單單上市即跌破發(fā)行價(jià)的股票占了三成左右,不知有多少是被動(dòng),有多少是主動(dòng)。 但不管如何,高盛幾乎是穩(wěn)坐釣魚臺,即便偶有包銷的失手,整體肯定都是盆滿缽滿。 虞紅斟酌地問道:“如果我們上市的股價(jià)有震蕩,市值從高到低,那怎么辦?” “什么怎么辦?”方卓迷惑。 “就是這些機(jī)構(gòu)的反響這么好,他們合力抬出一個(gè)高市值,然后二級市場有人接盤,預(yù)期業(yè)績不達(dá)標(biāo),市值回落……”虞紅不無憂慮地說道。 方卓奇怪地說道:“這不是市場行為嗎?” 虞紅:“……” “我們一家中國企業(yè),人生地不熟的來到紐約,遵循市場發(fā)展規(guī)律,還能怎么辦?”方卓問道,“強(qiáng)買強(qiáng)賣了嗎?偽造數(shù)據(jù)了嗎?偷稅漏稅了嗎?” 他繼續(xù)說道:“投資機(jī)構(gòu)認(rèn)同我們的高成長性,如果我們沒達(dá)到,那是我們的工作失職,這一點(diǎn)需要全體工作人員反思,但預(yù)期的高成長在投資角度而言確實(shí)是優(yōu)點(diǎn)?!?/br> “至于當(dāng)下階段的市值,咱們也差不到哪去吧,募集的資金會實(shí)打?qū)嵉牡绞?,市值不市值只是?shù)字而已,再者,單憑這幾年的大環(huán)境增長,二級市場的表現(xiàn)就應(yīng)該水漲船高?!?/br> 方卓看著市場總監(jiān),問道:“小虞,你覺得呢?” 虞紅看著自家老板,嘆道:“小虞覺得老板好會啊?!?/br> “要多和高手切磋,也要時(shí)常復(fù)盤?!狈阶恳矅@道,“這邊的資本市場確實(shí)更赤裸裸,能撐著咱們玩這一出還是因?yàn)橐卓拼_實(shí)不錯(cuò),路漫漫其修遠(yuǎn)兮?!?/br> 虞紅忽然想起一句國內(nèi)的俗語:“買的沒有賣的精?!?/br> “大機(jī)構(gòu)吃中機(jī)構(gòu),中機(jī)構(gòu)吃小機(jī)構(gòu),小機(jī)構(gòu)造福美國人民?!狈阶啃Φ?,“易科這次在納斯達(dá)克上市就是取之于民,用之于民?!?/br> “國內(nèi)會有人買嗎?”虞紅問了一句。 方卓也不太確定,想了想:“現(xiàn)在這光景下能花美元買美股的,就不用我們替著cao心了。” 虞紅一想,也是。 紐約的路演結(jié)束,方卓對接下來舊金山、洛杉磯的路演也沒了什么顧慮,場內(nèi)的工夫都像是走個(gè)過場,只要彼此稍微配合便會順利。 同時(shí),高盛還安排了一些媒體的采訪,打算包裝出一個(gè)來自東方的符合二級市場想象的富有人格魅力的高科技公司總裁。 方卓對此倒是有些不滿。 怎么能叫包裝呢? 只要本色出演就行,再不濟(jì),把索尼拉出來聊一聊不就齊活了么? 如此一想,易科碰見索尼音樂這么一個(gè)好伙伴,真是三生有幸。 不知道索尼美國的斯金格總裁在不在紐約,臨去其它城市路演前著實(shí)有必要拜會一下合作伙伴,以鞏固彼此的友誼。 ※※※ 長虹要正式起訴美國apex公司了! 這是長虹公關(guān)部面對媒體的高調(diào)說辭,公司已經(jīng)聘請國內(nèi)律師,聯(lián)系國外律所,將會通過法律手段追討apex公司拖欠的貨款。 同時(shí),為了處理這一事宜,也為了更好的打開國外市場,長虹將會派出以董事長倪潤峰為首的考察團(tuán)趕赴紐約,爭取盡快盡好的解決各方面問題。 受到這一消息鼓舞,長虹股價(jià)應(yīng)聲下跌。 12月15號,長虹的20人代表團(tuán)在倪潤峰的率領(lǐng)下成功抵達(dá)紐約,完成解決問題的第一步。 這天晚上,長虹代表團(tuán)在紐約的酒店安頓下來,倪潤峰決定先聯(lián)系聯(lián)系為人不錯(cuò)的小方總,由他居中介紹cadwalader律所。 倪潤峰撥通電話,表明來意。 “啊?倪總啊,你在紐約了?真是不趕巧,我剛到舊金山,你來之前咋不提前聯(lián)系我呢,我好給你接接風(fēng)??!” 倪潤峰聽到手機(jī)里小方總熱情的聲音,也覺不巧,他組團(tuán)前一門心思考慮著這一趟的行動(dòng),確實(shí)沒想起來提前打招呼,又碰上人家正忙著上市,考慮不周了。 “這樣,倪總,你是要找律所起訴那家經(jīng)銷商是吧?我把cadwalader律所的馬丁律師電話給你,他這個(gè)人足夠?qū)I(yè),和我關(guān)系也不錯(cuò),你直接聯(lián)系他就行。等我路演回紐約再給老哥接風(fēng)?!?/br>